ทำไมต้องลงทุนในอุตสาหกรรมการพนัน?
วอร์เรน บัฟเฟตต์ เป็นมหาเศรษฐี อันที่จริงเขาเป็นหนึ่งในผู้ชายที่ร่ำรวยที่สุดในโลกคำแนะนำที่สำคัญที่สุดสำหรับนักลงทุนคืออะไร?เขากล่าวว่าพวกเขาควรลงทุนในบริษัทที่ทำธุรกิจในด้านที่พวกเขารู้จักและเข้าใจ
พื้นที่เหล่านั้นคือ “วงรอบแห่งความสามารถ” ของคุณ
ในกรณีของบัฟเฟตต์ วงความสามารถของเขารวมถึงอุตสาหกรรมประกันภัยและการเงิน ตลอดจนธุรกิจค้าปลีกต่างๆ
เขาและคู่หู Charlie Munger หลีกเลี่ยงหุ้นไฮเทคเพราะพวกเขาไม่เข้าใจมัน
เหตุใดคุณจึงควรลงทุนในอุตสาหกรรมการพนัน?
คำตอบนั้นง่าย:
หากคุณกำลังอ่านบล็อกนี้อยู่เลย คุณอาจมีความรู้และความสนใจในการพนันบ้าง
ยิ่งไปกว่านั้น ช่องการพนันยังมีผลกำไรมหาศาล
ลงทุนในธุรกิจ
คาสิโนและบริษัทการพนันอื่น ๆ – แม้แต่บริษัทที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ – เป็นธุรกิจ ส่วนแบ่งของธุรกิจดังกล่าวคิดเป็นเปอร์เซ็นต์ (เล็กน้อย) ของการเป็นเจ้าของในธุรกิจนั้น
หากคุณไม่ซื้อธุรกิจทั้งหมดในราคาที่ขายได้ คุณไม่ควรซื้อแม้แต่หุ้นเดียว
นี่เป็นอีกแง่มุมพื้นฐานของกลยุทธ์ของบัฟเฟตต์
นี่คือเรื่องราวตั้งแต่วันแรกที่ฉันลงทุนในตลาดหุ้น:
ฉันใช้เวลาหนึ่งปีในตลาด ซื้อหุ้นอย่างรอบคอบในบริษัทประมาณสิบแห่ง ซึ่งทั้งหมดนั้นทำกำไรได้ ฉันรู้สึกว่าพวกเขาทั้งหมดขายในราคาที่สมเหตุสมผล (ถ้าไม่ดีกว่าที่เหมาะสม) ฉันมีหุ้นในบริษัทต่างๆ เช่น Harley Davidson, Netflix และ Marvel Comics (Marvel ถูกซื้อกิจการโดย Disney)
ฉันทำข้อยกเว้นเพียงอย่างเดียว ฉันซื้อหุ้นใน MGM และตอนนั้นพวกเขาขาดทุนอย่างต่อเนื่องมาสองสามปีแล้ว ฉันคิดว่าในที่สุดราคาหุ้นของพวกเขาจะกลับมาขึ้นอย่างแน่นอน
ท้ายที่สุดแล้ว บริษัทคาสิโนรายใหญ่ในลาสเวกัสสูญเสียเงินปีแล้วปีเล่าเป็นระยะเวลาเท่าใด?
ฉันเพิ่มเงินในตลาดมากกว่าสองเท่าในปีนั้น
แม้จะสูญเสีย 90% ของเงินที่ฉันลงทุนใน MGM
ตอนนั้นฉันตัดสินใจแล้วว่าจะไม่ลงทุนในบริษัทที่ขาดทุนอีกเลย ไม่ว่าจะอยู่ในอุตสาหกรรมใดก็ตาม
การดูราคาหุ้น กำไรต่อหุ้น (EPS) และอัตราส่วน P/E
MGM เป็นตัวอย่างของบริษัทประเภทหนึ่งที่ดำเนินงานในอุตสาหกรรมการพนัน เป็นบริษัทคาสิโน/รีสอร์ท ฉันไม่ได้ดูข้อมูลทางการเงินของบริษัทมาหลายปีแล้ว แต่เมื่อฉันตรวจสอบวันนี้ ฉันพบว่า EPS (รายได้ต่อหุ้น) ของพวกเขาเป็น 0 ฉันไม่ใช่ที่ปรึกษาทางการเงิน แต่ยังไม่เห็นอะไรมาก ความรู้สึกในการลงทุนในธุรกิจคาสิโนที่ไม่มีเงิน
ในทางกลับกัน Las Vegas Sands Corp อยู่ในช่องเดียวกันและทำกำไรได้ สัญลักษณ์ของพวกเขาคือ LVS วิธีหนึ่งในการดูราคาของบริษัทคือการคิดถึง P/E ของบริษัท ซึ่งหมายถึงราคาหารด้วยรายได้
โดยพื้นฐานแล้ว หากคุณแบ่งผลกำไรของบริษัทด้วยจำนวนหุ้นที่มี นั่นก็คือกำไรที่บริษัทได้รับ
เมื่อฉันดู LVS วันนี้ ราคาหุ้นอยู่ที่ 69.74 ดอลลาร์ และ EPS อยู่ที่ 2.45 ดอลลาร์ ทำให้อัตราส่วน P/E 28.43
ถ้าฉันซื้อธุรกิจทั้งหมดด้วยเงิน 69.74 ดอลลาร์ ฉันจะพอใจกับกำไร 2.45 ดอลลาร์หรือไม่
ฉันจะมีความสุขไหมที่ใช้เวลา 28 ปีในการหาเงินคืนจากการลงทุนของฉัน?
แน่นอนว่านี่เป็นเพียงการจำกัดมูลค่าของบริษัท หากคุณคาดว่ากำไรของบริษัทจะเติบโตอย่างรวดเร็ว อัตราส่วน P/E 28.43 อาจดูดี
ตัวอย่างเพิ่มเติมของธุรกิจการพนันและอัตราส่วน P/E
อีกตัวอย่างหนึ่งในกลุ่มเดียวกันคือ Wynn Resorts (WYNN) เมื่อฉันดูวันนี้ พวกเขาขายที่ $141.47 ต่อหุ้น คุณอาจคิดว่าสิ่งนี้ทำให้หุ้นของพวกเขามีราคาแพงกว่า LVS แต่คุณไม่ได้นับจำนวนหุ้นของบริษัทที่มีอยู่ คุณไม่ได้มองมันในแง่ของ P/E
กล่าวอีกนัยหนึ่งราคาหุ้นไม่มีความหมายในตัวเอง คุณต้องดูปัจจัยอื่นๆ
ในกรณีของ Wynn Resorts กำไรต่อหุ้นอยู่ที่ 6.16 ดอลลาร์ ทำให้อัตราส่วน P/E สำหรับบริษัท 22.97
ยิ่งอัตราส่วน P/E ต่ำเท่าใด ราคาหุ้นนั้นก็จะยิ่งดีขึ้นเท่านั้น โดยทั่วไปแล้ว โดยไม่คำนึงถึงปัจจัยอื่นๆ ทั้งหมด
อีกบริษัทหนึ่งที่น่าคิดคือ International Game Technology (IGT) ซึ่งเป็นผู้ผลิตสล็อตแมชชีนรายใหญ่ที่สุดในโลก (ตอนที่ฉันอยู่ในตลาด ฉันมีหุ้นใน Shufflemaster ซึ่ง IGT ได้มาเมื่อหลายปีก่อน)
คุณสามารถซื้อหุ้นของ IGT ได้ในราคาเพียง $15 ในเวลาที่ฉันเขียนบทความนี้ แต่เดาสิว่าอะไร
กำไรต่อหุ้นอยู่ที่ -0.37 เหรียญสหรัฐฯ
กล่าวอีกนัยหนึ่ง บริษัท กำลังสูญเสียเงิน
การที่บริษัทในอุตสาหกรรมนี้และเฉพาะกลุ่มนั้นกำลังสูญเสียเงินทำให้ฉันงุนงง ฉันไม่น่าจะลงทุนในบริษัทนั้น
Scientific Games Corporation (SGMS) อยู่ในช่องเดียวกัน – การผลิตเกมคาสิโน แต่ทำกำไรได้ ราคาต่อหุ้นคือ 25.90 เหรียญสหรัฐ กำไรต่อหุ้นคือ 1.29 เหรียญสหรัฐ และอัตราส่วน P/E เท่ากับ 20.05
ฉันไม่ได้คลั่งไคล้อัตราส่วน P/E ที่ 20+ แต่ตอนนี้เราอยู่ในตลาดขาขึ้น ดังนั้นทุกบริษัทจึงซื้อขายด้วยการประเมินมูลค่าที่สูงกว่าปกติ
วิธีเล็กๆ ในการลงทุนในการพนัน
Greg (Fossilman) Raymer กำลังมองหานักลงทุนในการเล่นโป๊กเกอร์ของเขาในปี 2020 เขาเคยทำมาก่อน เป็นวิธีการลงทุน s
จำนวนเงินมอลล์ในการแสดงของผู้เล่นโป๊กเกอร์แต่ละคน
นี่คือวิธีการทำงาน:
เขาต้องการระดมทุนอย่างน้อย 60,000 ดอลลาร์ต่อปี และเขาขายหุ้นในราคา 500 ดอลลาร์ต่อหุ้น เขาซื้อหุ้น 20 หุ้นด้วยเงินของเขาเอง เขาไม่หักค่าใช้จ่ายใด ๆ จากแบ๊งค์ของเขา ใช้สำหรับซื้อเกมโป๊กเกอร์โดยเฉพาะ เพื่อแลกกับ Raymer จะได้รับ 40% ของกำไร ถ้าเขาชนะสุทธิในปีนี้ เขาจะได้ 40% และเขาแบ่งอีก 60% ตามจำนวนหุ้นที่เขาขาย
ถ้าเขามีขาดทุนสุทธิ ขาดทุนนั้นแบ่งเท่า ๆ กันในหุ้น เว้นแต่เขาจะสูญเสียแบ๊งค์ทั้งหมด คุณจะได้รับเงินคืนบางส่วน
Greg Raymer ยังส่งอีเมลรายงานปีละหลายครั้งพร้อมผลลัพธ์ เรื่องราว และประวัติมือ นี่เป็นฟีเจอร์ยอดนิยมสำหรับการลงทุนในหมู่ผู้เล่นโป๊กเกอร์ เพราะ Raymer เป็นผู้เล่นที่แข็งแกร่ง
คุณสามารถพบผู้เล่นโป๊กเกอร์คนอื่นๆ ที่ขายการกระทำของพวกเขาได้บนเว็บไซต์โป๊กเกอร์ที่ชื่อว่า YouStakes
การจัดหาเงินทุนให้กับธุรกิจการพนันในพื้นที่ของคุณ
หากคุณออกไปเที่ยวที่บาร์ในท้องถิ่นที่มีเครื่องพนันอยู่ คุณอาจลองซื้อบาร์นั้นหรือแค่เปอร์เซ็นต์ของบาร์ ฉันเคยไปเที่ยวที่บาร์ในดัลลัสซึ่งมีตู้สล็อต 8 แถวเรียงกันเป็นแถว (ประเภทเครื่องสล็อต)
8-liners เหล่านั้นต้องทำกำไรมากมาย แม้ว่าฉันจะไม่สามารถให้ผู้จัดการของบาร์มาแบ่งปันข้อมูลเฉพาะกับฉันได้ แน่นอนว่านี่เป็นสิ่งผิดกฎหมาย ดังนั้นจึงเป็นโอกาสในการลงทุนที่มีความเสี่ยงสูง
คำแนะนำของฉันคือปฏิบัติตามกฎหมายที่คุณอาศัยอยู่
การลงทุนในอาชีพการพนันของคุณเอง
หากคุณเป็นผู้เล่นโป๊กเกอร์ที่ดี คุณสามารถลงทุนเงินที่คุณจะลงทุนในบริษัทมหาชนในบัญชีโป๊กเกอร์ของคุณเองแทน คุณควรติดตามผลตอบแทนจากการลงทุนของคุณ เป็นการเล่นที่ดุดัน แต่สนุกกว่าสำหรับหลายๆ คน
คุณยังสามารถลงทุนในอาชีพของคุณเองในฐานะเคาน์เตอร์ไพ่แบล็คแจ็คที่โต๊ะแบล็คแจ็ค
คุณอาจเข้าร่วมหรือเริ่มทีมนักพนันที่ได้เปรียบ คุณจำเป็นต้องรู้ว่าคุณกำลังทำอะไรอยู่ – ในแง่ของการคาดหวังผลกำไร – ก่อนที่จะเริ่มดำเนินการดังกล่าว
การเล่นเกมความคาดหวังเชิงลบเช่นรูเล็ตหรือสล็อตแมชชีนนั้นไม่ได้ลงทุน – มันเป็นการเก็งกำไรที่ดีที่สุดและการพนันที่แย่ที่สุด
ไม่มีอะไรผิดปกติกับการพนันคาสิโนหรือการพนันที่เว็บไซต์คาสิโนออนไลน์ ตราบใดที่คุณสามารถที่จะสูญเสียเงินที่คุณเสี่ยง